Desayuno con AGRO 08/02/23

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

COTIZACIONES del 08/02/23 a las 7:55 hs.

CHICAGO NOCTURNO

🌱 SOJA: operando con SUBAS por posicionamiento al informe del USDA donde se espera que ajuste a la baja la cosecha argentina de la oleaginosa que impacta en la oferta de los subproductos

🌽 MAIZ: operando con SUBAS por compras de cobertura antes del informe del USDA donde se esperan ajustes a la baja en la cosecha argentina con mayor demanda del cereal estadounidense y el impacto de la suba del petróleo

🌾 TRIGO: operando con SUBAS en sintonía con la mejora de los demás productos por posicionamiento el informe mensual del USDA

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

El flujo del acuerdo de exportación de granos del Mar Negro se desaceleró por Rusia: Desde su puesto en la desembocadura del Mar Negro, el inspector de barcos ucraniano Ruslan Sakhautdinov ha visto a sus homólogos rusos reducir repetidamente el flujo de grano de su país en el extranjero. “El acuerdo histórico del año pasado para reabrir algunos puertos ucranianos para las exportaciones de alimentos vitales incluía el requisito de que equipos conjuntos de Ucrania, Rusia, las Naciones Unidas y Turquía inspeccionaran cada barco. La idea es evitar que entren y salgan carga o pasajeros no autorizados. Pero los operadores y las autoridades ucranianas dicen que Rusia está ralentizando deliberadamente el ritmo al ampliar los límites de ese mandato y limitar el personal. Sakhautdinov dijo que los miembros del equipo ruso terminan el trabajo a las 3:30 p. m., lo que detiene las inspecciones del día. El número de barcos cargados de cultivos que despejaron el corredor en enero cayó al nivel más bajo desde su lanzamiento en agosto. El volumen de cosechas en barcos desde Ucrania cayó a 3,1 millones de toneladas en enero, manteniéndose por debajo de su objetivo de 5 millones de toneladas. El mal tiempo también paralizó el trabajo durante unos días en el Centro de Coordinación Conjunta de Estambul, lo que facilita el trato de cereales. Fuente: Farm Policy News https://farmpolicynews.illinois.edu/2023/02/flow-from-black-sea-grain-export-deal-slowed-by-russia-ers-challenges-for-the-deal-remain/

Los ingresos agrícolas de EE.UU. ven a caer en 2023, después de alcanzar máximos récord: Se espera que los ingresos agrícolas de EE.UU. este año caigan por primera vez desde 2019 en medio de mayores gastos de producción, una caída en los pagos directos del gobierno y a medida que los precios en efectivo de los cultivos básicos y el ganado retroceden desde sus máximos históricos, informó el Departamento de Agricultura de EE. UU. Se pronostica que el ingreso agrícola neto, que es una medida amplia de las ganancias en la economía agrícola, según la agencia, alcanzará los $ 136,9 mil millones en 2023 en dólares nominales, casi un 16% menos que el año anterior. La agencia dijo que la caída sigue a los ingresos agrícolas netos de 2022 que alcanzaron un máximo de $ 162,7 mil millones, en dólares nominales, y $ 140,9 mil millones en 2021. Cuando se ajusta por inflación, se pronostica que el ingreso agrícola neto caerá $ 30.5 mil millones, o 18.2%, en 2023 en comparación con el año anterior. A medida que los ingresos agrícolas caen y los gastos aumentan, dicen los economistas, esa restricción puede hacer que los productores sean más cautelosos para intentar expandir sus operaciones de producción de cultivos, o para gastar más en maquinaria o tierra, en un momento de bajos suministros mundiales de granos.  Fuente: Agriculture https://www.agriculture.com/markets/newswire/us-farm-incomes-seen-to-fall-in-2023-after-hitting-record-highs

Siembra de maíz Safrinha en Brasil frenada por clima húmedo: El maíz safrinha 2022/23 de Brasil estaba sembrado en un 12% a fines de la semana pasada en comparación con el 24% del año pasado según AgRural. Esto representa un avance del 7% para la semana. La siembra sigue siendo lenta por el clima húmedo, especialmente en el centro de Brasil. El lento ritmo de siembra es una preocupación porque la ventana de siembra ideal se cerrará en aproximadamente dos semanas y habrá más maíz safrinha sembrado después de que cierre la ventana ideal de lo que se esperaba originalmente. Los productores probablemente plantarán maíz safrinha más allá de la ventana ideal debido al fuerte precio del maíz, pero si llega demasiado tarde, algunos agricultores pueden optar por sorgo en grano en el centro de Brasil y trigo de invierno en el sur de Brasil. El maíz safrinha representa alrededor de las tres cuartas partes de la producción total de maíz de Brasil y los rendimientos del maíz safrinha son sensibles a la fecha de siembra. Si el maíz se siembra demasiado tarde, el cultivo puede quedarse sin humedad antes de que tenga la oportunidad de madurar. Además, el pronóstico a más largo plazo del Servicio Meteorológico Nacional de Brasil prevé lluvias por debajo de lo normal en el centro de Brasil durante marzo y abril, justo cuando parte del maíz sembrado anteriormente comenzará a polinizarse a fines de abril. Fuente: Soybean and Corn Advisor https://www.soybeansandcorn.com/articles/9494/

• LOCALES

Más de 40° y lluvias otra vez alejadas de la zona núcleo: https://www.infocampo.com.ar/mas-de-40-y-lluvias-otra-vez-alejadas-de-la-zona-nucleo/

¿Preocupados por la sequía? En el mes de julio se viene algo mucho peor: https://bichosdecampo.com/preocupados-por-la-sequia-en-el-mes-de-julio-se-viene-algo-mucho-peor/

Fuerte preocupación de productores por planes de Massa que aún no se ejecutaron: https://www.lanacion.com.ar/economia/campo/fuerte-preocupacion-de-productores-por-planes-de-massa-que-aun-no-se-ejecutaron-nid07022023/

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ Hoy a las 14 hs de Argentina se publica un nuevo informe mensual del USDA

+ Para el informe mensual del USDA se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de soja 2022/23 desde los 210 millones de bushels a 211 millones (5,74 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 102 M ton de stocks finales de soja 2022/23 debajo de los 103,6 M de ton respecto del reporte anterior.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de soja 2022/23 de 153 M de ton, sin cambios respecto de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 42,3 M de ton vs. las 45,5 M  de ton del informe anterior.

Los datos del censo mensual de EE.UU. mostraron que la exportación oficial de soja de diciembre fue de 8,295 MMT. Eso fue un aumento del 2,3 % desde el 21 de diciembre y fijó el total de anio comercial en 29,8 M de ton durante los primeros 4 meses. Para los productos, los datos tenían 1,196 MMT de exportaciones de harina y 15,7 mil MT de exportaciones de aceite de soja.

+Las existencias de soja canadienses fueron de 3,654 MMT en el recuento de diciembre de StatsCan. Eso se compara con 3,205 MMT después de la sequía de 2021. Los suministros de canola fueron de 11,356 MMT, frente a los 8,786 MMT del año pasado.

+ AgRural de Brasil informó que la cosecha de soja terminó en un 9% en comparación con el 16% del año pasado y el 5% de la semana pasada.

+ El analista privado Cordonnier estima que la cosecha de soja de Argentina es de 38 MMT, 1 MMT por debajo de su cifra anterior y 4 MMT por debajo de la estimación promedio comercial del informe WASDE.

+ Una nueva ley de la Unión Europea que impide la importación de productos básicos relacionados con la deforestación corre el riesgo de dejar de lado a los pequeños agricultores que no pueden pagar el oneroso costo del cumplimiento, dijo el director de la Mesa Redonda sobre el Aceite de Palma Sostenible (RSPO).

+ La BCR ajusto a la baja la proyección de producción de soja 22/23 a 34,5 M de ton desde las 37 M de ton del reporte de enero.

+ DJVE: en el día de ayer se autorizaron unas 46.555 ton de aceite de soja del ciclo 2021/22 para totalizar 4,39 M de ton. se autorizaron unas 2.160 ton de subproducto de soja del ciclo 2021/22 para totalizar 22,47 M de ton

+En la jornada anterior la soja en Chicago cerró con bajas, por ventas antes del posicionamiento al informe mensual del USDA a pesar de la suba del aceite de soja

MAIZ

+ Para el informe mensual del USDA se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de maíz 2022/23 desde los 1.242 millones de bushels a 1.266 millones (32,16 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 294,71 M ton de stocks finales de maíz 2022/23 debajo de los 296,42 M de ton respecto del reporte anterior.

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de maíz 2022/23 de 125,2 M de ton desde los 125 M de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 48,5 M de ton vs. las 52 M de ton del informe anterior.

+ Los precios del maíz experimentaron ayer en Chicago recortes de alrededor del 0,75% después de una ronda de ventas técnicas impulsada por las preocupaciones persistentes sobre el lento ritmo de exportación de este año comercial junto con la producción récord esperada en Brasil.

+ Los datos de exportación mensual del Censo confirmaron que la exportación de maíz de EE.UU. de diciembre fue de 3,69 MMT. Eso fijó el ritmo del año comercial en 10,8 M de ton oficialmente durante los primeros 4 meses. Los envíos de DDGS se informaron en 887.433 TM, un aumento del 22 % desde noviembre, pero un volumen 5 % menor año/año. Las exportaciones de etanol cayeron un 38 % desde diciembre del 21 y fueron un 9 % más bajas mes a mes con 74,16 millones de galones enviados.

+ Las importaciones de maíz de la Unión Europea durante la campaña comercial 2022/23 aumentaron un 69 % por encima del ritmo del año pasado después de sufrir una sequía generalizada en la última temporada de producción. Las importaciones alcanzaron los 16,7 M de ton hasta el 5 de febrero. Ucrania, Brasil, Canadá, Serbia y Rusia fueron los cinco principales proveedores.

+ Los datos de StatsCan mostraron 11,862 MMT de existencias de maíz para su conteo de diciembre. Eso fue un aumento de 11,530 MMT después de la sequía de la temporada pasada.

+ AgRural de Brasil reportó la siembra de maíz de segunda cosecha al 12% terminada para la región Centro-Sur al 2/02. Eso se compara con el 24% para la misma región y la misma época el año pasado.

+ La BCR ajusto a la baja la proyección de producción de maíz 22/23  que se proyecta en 42,5 M de ton, bajando 7,5 M de ton de la estimación anterior

+ En la jornada anterior maíz en Chicago cerró con bajas, por ventas técnicas antes del informe mensual del USDA de febrero

TRIGO

+ Para el informe mensual del USDA se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de trigo 2022/23 desde los 567 millones de bushels a 576 millones (15,68 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 268,5 M ton de stocks finales de trigo 2022/23 arriba de los 268,4 M de ton respecto del reporte anterior.

+ Para el cereal también se esperan ajustes en la demanda de algunos países

+ El informe mensual del censo de exportaciones de EE.UU. confirmó que se enviaron 1,079 MMT, de trigo en diciembre. Ese fue el volumen más bajo registrado para el mes desde que comenzaron los informes en 1967 y fue el más bajo para cualquier mes desde octubre de 1971. El total de año comercial fue de 12,45 M de ton hasta diciembre.

+ Hay dudas por la potencial oferta limitada de trigo de alta proteína en Estados Unidos lo que limita las pérdidas y lleva a las posiciones más lejanas en los mercados estadounidenses a mostrar ganancias.

+ El mercado de trigo más allá del dato del informe del USDA sigue lo que sucede en el mercado exportador con la oferta de los demás países

+ Los datos de StatsCan mostraron 22,294 MMT de existencias de trigo al 31/12. Eso estuvo en línea con la suposición promedio comercial y por encima de 16,816 MMT durante la sequía del año pasado. Las existencias de trigo duro se mostraron en 3,695 MMT, 1,162 por encima del año pasado.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, por la competencia de otros orígenes en el mercado exportador