Desayuno con AGRO 29/05/15

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 29/05/2015 a las 7:50 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	340,5	0,3	MALASIA – PALMA	590,4	0,0
CBOT ACEITE	706,8	0,0	DALIAN – SOJA	0,0	0,0
CBOT HARINA	335,4	-0,6	DALIAN -MAIZ	398,5	2,1
CBOT MAIZ	140,4	1,2
CBOT TRIGO	179,0	-0,6
FTSE EUROPA	0,25%		DÓLAR/EURO	1,0971	0,21%
HANG SENG	-0,11%		DÓLAR/YUAN	6,1986	-0,04%
NIKKEI	0,06%		ORO LONDRES	1190,4	5,4
S&P	-0,13%		PETROLEO BRENT	63,19	0,61

 

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

 

El CIC aumentó a “confortable” el nivel de stocks mundiales de granos: El Consejo Internacional de Cereales eleva a un “confortable” 426 M de ton su pronóstico de existencias mundiales de cereales al final de la próxima temporada, citando la mejora de las perspectivas para la producción mundial de maíz y trigo. El CIC, que previo el mes pasado una caída de 23M de toneladas de las existencias mundiales de cereales en 2015-16, recorto ese déficit de 13 M de ton, lo que significa que el ciclo terminará con un 12% por encima del nivel promedio de cinco años. «Si bien se proyectan las existencias más bajas, se espera que permanezca cómodo», dijo en el reporte. La revisión mostro una suba de 21 M de ton a 1.970 M de toneladas la estimación de la producción mundial de cereales en 2015-16, dejando el pronóstico «sólo un 2% menos que el récord del año anterior». «A pesar de algunas incertidumbres del mercado en el mes pasado acerca de las perspectivas de los cultivos en algunas regiones, especialmente en América del Norte, las perspectivas mundiales de granos totales de producción se mantuvieron en general favorable», dijo la CIC, citando «sobre todo el buen tiempo», destacó mejoras en las estimaciones para la cosecha de la Unión Europea, la ex Unión Soviética, Brasil, África del Norte y China. Fuente: Agrimoney

SE necesitan lluvias para mantener los rindes de trigo en la región clave en Rusia: Los agricultores de la región del sur de Rusia de Krasnodar necesitan pronósticos de lluvia para el final de esta semana para materializarse si van a elevar los rendimientos de trigo de los niveles alcanzados el año pasado. Los funcionarios en Rusia, uno de los mayores exportadores de trigo del mundo, esperan cosechar una cosecha total de cereales de 100 M de toneladas este año, lo que ayudaría al país a mantener fuertes exportaciones en el año 2015/16 cuya comercialización comienza a partir de julio. «El clima seco y cálido se suma a los riesgos en las plantas que comienzan la etapa de llenado, pero esto no afectará de manera significativa la cosecha ya que se espera lluvias esta semana», dijo Vladimir Zyuzin, el jefe del departamento de la agricultura de Kuban Agro. Los agricultores en otra zona, Agrogard, dijo que las condiciones meteorológicas han sido peor que el año pasado en general. «Este año, mayo estuvo seco, pero se esperan lluvias hacia el final de la semana», dijo Dmitry Skrednik, agrónomo en Agrogard. Fuente: AG Professional

El Niño puede favorecer la producción de soja y maíz en Brasil: La mayoría de los organismos meteorológicos están indicando que un débil El Niño está en el proceso de desarrollo en el Océano Pacífico y que puede llegar a convertirse en un evento mediano. El Centro de Predicción del Clima aumentó recientemente sus probabilidades de un fenómeno de El Niño en desarrollo este verano un 90%. Parece casi seguro que un fenómeno de El Niño se desarrollará, pero la fuerza del evento inminente todavía está en duda. Si un leve fenómeno El Niño se desarrolla este verano y persiste hasta el otoño, podría tener un impacto significativo en la temporada 2015/16 en Brasil. Los meteorólogos del Servicio Meteorológico Nacional de Brasil (Inmet) señalan que El Niño tendría un impacto variado en el clima brasileño. En general, consideran que daría lugar a precipitaciones por encima de lo normal en la región centro-oeste de Brasil y en el sur de Brasil, pero por debajo de lo normal en el noreste de Brasil. Para la región del sudeste de Brasil, la correlación entre El Niño y el clima futuro es más incierto. Fuente: Soybean and Corn Advisor

 

• LOCALES

 

Las Bolsas de Cereales pronostican una fuerte caída del área a sembrar con trigo: Mientras la entidad de Rosario señala un retroceso del 25% para la Zona Núcleo, la de Buenos Aires calcula que a nivel nacional el retroceso sería del 7%. Tanto la Bolsa de Cereales de Buenos Aires, como la Bolsa de Comercio de Rosario informaron en el día de hoy cuáles son sus proyecciones actuales para la campaña en curso del trigo, y ninguna de las dos podría definirse como «positivas». Por el lado del GEA (BCR), destacó que en la Zona Núcleo «se afirma la intención de reducir fuertemente la superficie, pudiendo rondar el 25% respecto del año pasado. En la ventana para la siembra de ciclos largo, hay muy poca actividad de sembradoras, inclusive en campos propios. Hay morosidad en la toma de decisiones, evitándose inversiones, negociándose arrendamientos bajo un clima incierto y mínima comercialización de la gruesa. La ausencia de las bajas temperaturas típicas del otoño añade una pizca de extrañeza al año. La preparación de los barbechos de invierno comenzó pero se espera la ocurrencia de una fuerte helada para evitar mayores costos con la primera aplicación». Fuente: Infocampo

La Sociedad Rural le marca la agenda del campo a los presidenciables: Con el título «La Agenda del Campo: Lineamientos para la definición de una política agropecuaria argentina para el período 2015-2020», la Sociedad Rural Argentina presentó los objetivos y las propuestas que permitan, a su entender, desarrollar todo el potencial del campo argentino. El documento es fruto del trabajo conjunto de los comités técnicos de la Sociedad Rural Argentina, coordinado por la Comisión de Acción Política y el Instituto de Estudios Económicos y de Negociaciones Internacionales. Durante la presentación, el presidente de la Sociedad Rural Argentina, Luis Miguel Etchevehere, afirmó: «Los productores queremos expresar nuestro potencial. Estamos a la altura del desafío», al tiempo que señaló que para 2020 el sector podría producir alimentos para 680 millones de personas, el equivalente a 17 Argentinas. Esto permitiría generar 700.000 empleos directos y 400.000 puestos indirectos. Fuente: Edición Rural

Kicillof lo hizo: la retención efectiva de la soja supero el 45%: La negativa del ministro de Economía Axel Kicillof por convalidar un ajuste salarial para el gremio de aceiteros superior al 28% está provocando pérdidas siderales en la cadena de valor agrícola. Hoy jueves –según datos cargados en la plataforma SIo Granos– se negociaron apenas 5270 toneladas de soja con entrega antes del próximo 30 de junio en las terminales del sector norte de la zona de influencia de Rosario. El dato es que el precio promedio ponderado de esas ventas fue de 1629 $/tonelada –con un máximo de 1920 $/tonelada– cuando el FAS teórico publicado por el Ministerio de Agricultura (Minagri) se ubica en 1999 $/tonelada. Semejante descuento (370 $/tonelada) es equivalente a una retención efectiva del orden del 45% (versus un derecho exportación nominal vigente sobre el poroto de soja del 35% sobre el valor FOB). Fuente: Valor Soja

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por señales de demanda interna en el mercado con mejores márgenes de procesamiento y pocas ventas de los productores estadounidenses. Limita la suba el clima en las regiones productoras.

+Los futuros de aceite de palma en Malasia están operando con bajas por expectativas de una retracción en la demanda de exportación del producto.

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja que publicará hoy el USDA se espera un rango de 150-300 mil toneladas, cuando la semana anterior totalizaron 165.500 toneladas

+ Las exportaciones semanales se espera con similares números de la semana pasada en los datos de la cosecha vieja pero mayores en la nueva cosecha.

+ El acumulado de las exportaciones de soja a la semana pasada alcanzaba el 103% del volumen total proyectado en el año comercial frente un promedio de 100% en los últimos cinco años anteriores

+ Mejores márgenes de procesamiento de soja en Estados Unidos. Los precios internos están firmes por las lentas ventas de los productores y firmes márgenes

+ Las variables fundamentales de la oleaginosa continúan siendo bajistas ante un buen avance de las siembras en Estados Unidos y la gran cosecha de Sudamérica

+ Se espera un acuerdo en el conflicto con los trabajadores de plantas aceiteras y puertos en Argentina. Luego de tantos días sin trabajar los negocios casi desaparecieron, dando algo de sostén a los precios en el ámbito internacional

+ El último mapa de clima muestra temperaturas por arriba de lo normal en el Medio Oeste en el pronóstico de 6-10 días con algunas lluvias durante la próxima semana

+ El clima es mayormente favorable para la soja y el maíz en el Medio Oeste. Durante los años del fenómeno climático El Niño se observa un buen desarrollo

+ El mercado de soja había encontrado un soporte en la harina de soja donde las exportaciones están limitadas por el conflicto en Argentina. El USDA proyecta exportaciones del país de 28,99 M ton, vs. Solo 13,95 M ton de Brasil y 11,61 M ton de EE.UU. para el 2014/15

+ Los operadores esperan el anuncio del EPA sobre el nivel de mandato de biocombustibles, con expectativas de aumentar para el biodiesel

+ El Consejo Internacional de Cereales presentó su primera estimación para la producción mundial de soja de la campaña 2015/16, a la cual ubica alrededor de las 316 millones de toneladas, ligeramente por debajo de las 317,3 calculadas por el USDA.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la cosecha de soja es del 90,3% a nivel nacional, aumentando 2,8% en la semana y con un adelanto del 16,5% respecto del año anterior a la misma fecha. Los rendimientos relevados en toda el área agrícola continúan superando las expectativas, de mantenerse esta tendencia la producción al cierre del ciclo podría ubicarse por encima a las 60 M ton actualmente proyectadas.

+ En la jornada anterior los futuros en Chicago cerraron con bajas, sin que el mercado pueda establecer una tendencia definida. Las perspectivas de una amplia oferta tanto en la campaña que se encuentra finalizando en los Estados Unidos como aquella que están por venir pesan sobre la psicología de los operadores.

+ Se estima que los fondos estuvieron neutros en contratos de soja, vendieron 4.000 contratos de harina y compraron 2.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por coberturas de posiciones esperadas al cierre del mes y datos de producción de etanol de ayer que ayudo a los precios aunque limita las mejoras el clima en Estados Unidos.

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz que publicará hoy el USDA se espera un rango de 550-750 mil toneladas, cuando la semana anterior totalizaron 812.600 toneladas

+ Los precios del cereal en la jornada anterior mostraron subas por primera vez en cuatro días, ayudado por los datos del reporte del EIA que mostro un aumento de la producción de etanol

+ El EIA reporto una producción semanal de etanol de 969.000 barriles por día, subiendo 11.000 barriles por día respecto de la semana pasada. Los stocks bajaron a 20,1 M ton desde el informe previo de 20,4M

+ El uso de gasolina reportada fue el mayor en cinco años aumentando el uso de la mezcla

+ El clima permanece favorable para el maíz en el Medio Oeste, con lluvias pronosticadas que continúan para ayudar a la emergencia del grano

+ El Servicio Meteorológico de EE.UU. espera otra ronda de humedad, con temperaturas más cálidas para la próxima semana que ayuden a los cultivos a desarrollarse

+ La actualización del mapa de monitor de sequía muestra una considerable mejora en la región alta de las Planicies desde la semana previa, con bajos niveles de sequía en Minnesota, Dakota del Sur y partes de Nebraska y Kansas.

+ El Consejo Internacional de Cereales proyecta que la producción mundial de maíz de 2015/16 será de 961 M ton, desde los 974 M ton del año pasado. El uso se proyecta en 974M ton.

+ Sudáfrica aumento levemente su estimación de producción de maíz a 10,8M ton, pero igualmente continua siendo el nivel más bajo desde los 7,86 M ton del 2007.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la cosecha de maíz es del 37,4% a nivel nacional, aumentando 1,9% en la semana y con un adelanto de 1,6% respecto del año anterior a la misma fecha. SE mantiene la proyección de producción en 25M ton

+ En la jornada anterior el maíz cerró con subas, impulsados por compras de oportunidad y datos sobre el etanol que mostro una mayor producción con menores stocks

+ Se estima que los fondos compraron 8.000 contratos de maíz

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por mejora en los pronósticos climáticos de las regiones productoras estadounidenses. Puede dar sostén la cobertura de posiciones vendidas de los fondos

+ Interés de compras por parte de los fondos para cubrir posiciones el último día de operaciones de mayo.

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo que publicará hoy el USDA se espera un rango de –75-100 mil toneladas, cuando la semana anterior totalizaron 74.400 toneladas

+ Las exportaciones se esperan muy pocas de la cosecha vieja y un flujo mejor de la nueva cosecha pero en niveles generales como la semana previa.

+ SE observa poca demanda de exportación en las últimas semanas

+ La amplia oferta de trigo de Europa y Rusia, más la reciente suba del dólar hace difícil colocar el trigo de Estados Unidos en mercados de exportación mundiales

+ El mercado del cereal estuvo presionado por la compra de Egipto de trigo ruso y rumano, mientras que Japón compro trigo de Canadá y Estados Unidos

+ El sostén del mercado continúa siendo el clima, con mucha lluvia en las regiones productora que auguran un retraso en la cosecha en el centro y sur de las Planicies.

+ Las lluvias continúan pronosticándose en el centro y sur de la Planicies. Un agente de extensión que analiza los cultivos en el centro de Texas dijo que las lluvias y las inundaciones van a retrasar la cosecha y afectar los rindes. Los campos que habitualmente producen 60 bu por acre, podrían producir menos, dijo.

+ En la actualización del mapa de monitor de sequía se muestra una mejora mayor a la esperada en áreas de Texas y Oklahoma que recibieron fuertes lluvias recientemente.

+ El Consejo Internacional de Cereales proyecta una producción mundial de trigo de 715 M ton para el ciclo 2015/16, aumentando 10 M ton respecto del informe anterior

+ La Asociación de Granos de India pronostica la producción domestica de trigo en el país este año de 80 M ton, debajo en 16 M ton respecto del año pasado.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la siembra de trigo es del 4,3% a nivel nacional, aumentando 1,5% en la semana y con un retraso de 2,1% respecto del año anterior a la misma fecha. SE estima un área de cobertura con siembra del cereal de 4,1M de hectáreas

+ La Bolsa de Comercio de Rosario informa un avance de la siembra de trigo muy incipiente y se afirma la intención de reducir fuertemente la superficie, pudiendo rondar el 25% respecto del año pasado.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, con caídas por ventas técnicas hacia el fin de la rueda, si bien algunas posiciones mostraron leves ganancias pero la falta de negocios de exportación presiono el mercado

+ Egipto compro 240.000 ton de trigo de Rusia y Rumania (25%) en una licitación para entrega en julio

+ Se estima que los fondos estuvieron neutros en contratos de trigo

CIERRE AL	28/05/2015
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var usd	TRIGO	Var usd
CBOT	340,3	-0,4	139,2	1,6	179,6	0,4
FOB MIN	352,0	1,0	170,0	2,0	226,0	0,0
FAS TEORICO OF	222,5	0,8	118,8	1,6	154,8	0,0
FAS MERCADO	209,2	1,1	108,0	0,0	109,1	0,0
Datos en dolares oficiales