Desayuno con AGRO 10/05/16

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 10/05/2016 a las 7:45 hs.

`	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	374,2	-0,1	MALASIA – PALMA	659,3	-1,2
CBOT ACEITE	715,2	-2,2	DALIAN – SOJA	538,4	-3,5
CBOT HARINA	378,4	3,4	DALIAN -MAIZ	254,0	0,9
CBOT MAIZ	144,5	-0,3
CBOT TRIGO	165,3	1,1
FTSE EUROPA	0,82%		DÓLAR/EURO	1,1387	0,02%
HANG SENG	0,43%		DÓLAR/YUAN	6,516	0,01%
NIKKEI	2,15%		ORO LONDRES	1264,85	-0,4
S&P	0,08%		PETROLEO BRENT	44,38	0,75

 

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

 

Las inundaciones de Argentina son la mayor apuesta al rally de los precios de la soja en dos años: Por primera vez en tres generaciones, los campos de soja de Daniel Volpe en Argentina fueron inundadas por lo que no hay cultivos para cosechar que plantó 100 hectáreas (247 acres) de la oleaginosa en la provincia de Entre Ríos. «Fue una tormenta perfecta, porque los 25 días consecutivos de lluvia se produjo cuando la cosecha estaba empezando», dijo por teléfono desde la ciudad de Paraná. Es una historia que se está reproduciendo en todo el país, donde la inundación destruyó plantas, daño a la calidad del cultivo, retraso la cosecha e impidió los envíos. Las lluvias también obstaculizaron la producción en Uruguay, y los inventarios globales probablemente serán más bajos que el gobierno de EE.UU. predijo en abril, mostró un sondeo de Bloomberg. Los problemas de suministro impulso los precios de la soja al alza el mes pasado. Los fondos de cobertura están esperando más ganancias, con sus apuestas en el nivel más alto desde abril de 2014. Eso es un cambio desde hace sólo dos meses, cuando fueron las apuestas en descenso. Fuente: Agweb http://www.agweb.com/article/argentina-floods-spark-biggest-bet-on-soybean-rally-in-two-years-blmg/

Progreso de las exportaciones de maíz, etanol y granos destilados.: La semana pasada, la Oficina del Censo publicó la estimación de exportación de maíz para marzo que ascendieron a 171 millones de bushels, 16 millones de bushels más altas que las exportaciones en el mismo mes del año pasado. Las exportaciones durante los primeros siete meses de la campaña 2015-16 se estiman en 814 millones de bushels, 150 millones de bushels más bajos que en el mismo período del año pasado. El ritmo de las exportaciones de maíz se ha acelerado en las últimas semanas. Para las cinco semanas que terminaron el 5 de mayo de estimaciones de inspección de exportación de maíz del USDA fueron de 223 millones de bushels, 7 millones de bushels más grandes que las exportaciones durante el mismo período del año pasado. Hasta marzo, las estimaciones acumulativas de exportación Oficina del Censo superaron las estimaciones de inspección de las exportaciones acumuladas de 39 millones de bushels. Fuente: Agriculture http://www.agriculture.com/content/weekly-outlook-export-progress-for-corn-ethanol-and-distillers-grains

Agricultor aprovecha cambio de precios para anticipar ventas de soja 2017: Los agricultores en todo Brasil se aprovecharon de una combinación favorable de buenos precios internacionales de la soja y dólar relativamente alto para cerrar acuerdos con la entrega de granos ya en 2017, en un movimiento récord de ventas anticipadas, dijeron operadores y analistas. En los cálculos de Informa Economics FNP, los negocios cerrados para la nueva temporada alcanzan entre el 16 y el 17 por ciento de la cosecha potencial futuro, algo nunca visto en esta época del año, como un buen indicador para la próxima temporada. Hace un año, la proporción de ventas de futura cosecha fue del 4,2 por ciento. Fuente: Basilagro http://www.brasilagro.com.br/conteudo/agricultor-aproveita-cambio-e-precos-para-antecipar-venda-de-soja-de2017.html#.VzExnGzmrIU

 

• LOCALES

 

Clima: Escasas lluvias pero con ambiente muy húmedo: Las condiciones de piso mejoran, pero el ambiente no ayuda a recuperar el tiempo perdido en abril. La semana estará caracterizada por la presencia de abundante humedad en las capas bajas de la atmósfera, por lo que será habitual el registro de neblina, bancos de niebla, y hasta en algunas ocasiones, lloviznas tenues entremezcladas. Durante el resto del día de hoy, se podrá observar que todo el centro y norte del país presentará abundante cobertura nubosa, con lo que se prevé que en algunos sectores, se desarrollen algunas precipitaciones, destacándose que las mismas sólo serían débiles y en forma aislada, y con probabilidad muy baja de que logren generarse. En tanto, sobre la zona de Paraguay se prevé que se desarrollen algunas tormentas en forma dispersa, aunque con moderada a fuerte intensidad. Algunas de esas tormentas podrían llegar a afectar la zona de la provincia de Misiones durante esta jornada. Fuente: Agrositio

El conflicto con Monsanto impide exportar soja por $ 4.000 M a cooperativas: Agricultores Federados Argentinos (AFA), la cooperativa de productores más grande del país, tiene un stock superior al millón de toneladas de soja sin exportar, una cifra equivalente a 4.000 millones de pesos, a la espera de la resolución del conflicto entre Monsanto y las autoridades nacionales. Desde el sector exportador explicaron a Télam que en AFA «cuentan con un stock superior al millón de toneladas sin poder vender a los exportadores ante la posibilidad de que los mismos le retengan 15 dólares por tonelada por la llamada Cláusula Monsanto”. “Pese a lo que dice Monsanto de que no está cobrando compulsivamente, y los anuncios del Ministerio de Agroindustria, existe la posibilidad de que se haga efectiva y se apruebe retroactivamente” la penalización económica por el uso de la biotecnología de esta multinacional de agroquímicos, señalaron las mismas fuentes. Fuente: Edición Rural

Afirman que la soja hoy puede comprar menos litros de gasoil: Un informe de una consultora agropecuaria afirma que la soja y el girasol pueden comprar hoy, tras la suba de precios, menos litros de gasoil respecto de enero pasado. En cambio, con el maíz y el trigo es posible adquirir más litros del combustible versus el primer mes de 2016. Según la consultora Openagro, que realizó cálculos en base a precios del gasoil de YPF (Openagro consideró $ 15,54 el litro, aunque en el interior hay lugares donde supera los $ 16,7), en la actualidad con el valor de una tonelada de soja (en torno de $ 3600) se adquieren 231 litros del combustible, menos que los 254 litros que se compraban en enero último con el gasoil en $ 12,54 y la soja en $ 3190 la tonelada. Fuente: Agritotal

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por un menor avance de la siembra respecto del año pasado y a la espera del informe mensual del USDA con ajustes a la baja en los stocks estadounidenses

+ El reporte semanal de los cultivos del USDA indico que la soja de EE.UU. está sembrado en un 23%, debajo del 26% del año pasado pero arriba del 16% de promedio de los últimos cinco años. El avance estuvo dentro del rango esperado por el mercado del 20-25%

+ Hoy se publica un nuevo informe mensual del USDA, donde se darán a conocer las primeras proyecciones para el ciclo 2016/17.

+ Para el informe mensual del USDA del martes se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de soja 15/16 desde los 445 millones de bushels a 426 millones (11,59 millones de toneladas) en promedio por los analistas.  Para el ciclo 16/17 se espera en promedio 405 millones de bushels (11,02 millones de toneladas).

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de soja 2015/16 de 99,4 M ton vs. las 100 M ton de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 55,7 M ton vs. las 59 M ton del informe anterior.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 76,28 M ton de stocks finales de soja 2015/16 debajo de los 79 M ton del reporte anterior. Para el 2016/17 se esperan 73,23 M ton en promedio

+ Operadores estiman que el USDA recortaría su estimación global y estadounidense de stocks de soja en vista del daño en la cosecha sudamericana.

+El mercado de la soja está presionado por mercados externos por la firmeza del dólar frente al real que motiva negocios de exportación hacia el país vecino alejando a la demanda de EE.UU.

+ En el informe semanal de inspección de embarque, que estuvo debajo de la semana previa, no hubo barcos con destino a China. Fue Indonesia el principal destino de la soja brasilera

+ Safras estimó que el 67% de la cosecha de soja fue vendida por los productores brasileros, arriba del 65% del año pasado a la misma fecha

+ Algunas estimaciones de producción de soja de Argentina se encuentran en un mínimo de 50 M ton, pero el promedio está en 54-55 M ton.

+ En Argentina los pronósticos continúan mostrando condiciones secas para los próximos días aunque con algunas leves lluvias aisladas

+ En Estados Unidos el pronóstico de 6-10 días muestra condiciones secas para el Medio Oeste.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 299.615 ton de subproducto de soja, acumulando 13,34 M ton en el 2016. SE autorizaron 40.000 ton de poroto de soja, acumulando 6,41 M ton en el 2016. SE autorizaron 254.011 ton de aceite de soja, acumulando 2,94 M de ton en el 2016.

+ En la jornada anterior los futuros en Chicago cerraron con bajas, afectados por una toma de ganancias tras las subas de las últimas semanas. El fortalecimiento del dólar y la caída del precio del petróleo impactaron en la cotización

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 111.314 ton cuando el mercado esperaba un rango de 200-400 mil ton y debajo de los 151.033 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 8.000 contratos de soja, vendieron 3.000 contratos de harina y vendieron 2.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando mixto, a la espera del informe mensual del USDA donde hay expectativas de menores stocks estadounidenses y acompañada por la suba del petróleo

+ El reporte semanal de los cultivos del USDA indico que el maíz está sembrado en un 64%, avanzando 19 puntos en la semana y debajo del 69% del año pasado pero arriba del 60% de promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 27% emergido frente al 23% del año pasado y el 17% del promedio.

+ Hoy se publica el informe mensual del USDA

+ Para el informe mensual del USDA del martes se espera que disminuyan los stocks finales de EE.UU. de maíz 15/16 desde los 1.862 millones de bushels a 1.841 millones (46,76 millones de toneladas) en promedio por los analistas.  Para el ciclo 16/17 se espera en promedio 2.294 millones de bushels (58,27 millones de toneladas).

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de maíz 2015/16 de 80,5 M ton vs. las 84 M ton de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 27,5 M ton vs. las 28 M ton del informe anterior.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 205,80 M ton de stocks finales de maíz 2015/16 debajo de los 208,91 M ton del reporte anterior. Para el 2016/17 se esperan 211,56 M ton en promedio

+ La siembra del maíz avanzo la semana pasada en EEUU pero las lluvias del fin de semana limito la cobertura

+ Los pronósticos muestran más lluvias esta semana para el Medio Oeste mientras que en el 6-10 días se observa clima frio y seco para la región. En el pronóstico a 30 días se favorece las precipitaciones debajo de lo normal para la gran parte del Medio Oeste y temperaturas arriba de lo normal

+ Para hoy martes se esperan más lluvias en el Medio Oeste que retrasan la siembra del maíz y de soja en estos días. Hay algunos estados con fuertes tormentas

+ En Brasil las lluvias continúan en las regiones productoras de maíz para esta semana.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 5.000 ton de maíz, acumulando 20,45 M Ton en el 2016

+En la jornada anterior el maíz cerró con bajas, afectados por el posicionamiento de los especuladores de cara al informe del USDA de hoy. Las buenas condiciones climáticas en Estados Unidos generaron presión adicional

+ El USDA informó nuevos compromisos con Japón por 170.000 ton, más 120.000 ton hacia destinos desconocidos para embarques durante el presente ciclo comercial.

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 1.142.545 ton cuando el mercado esperaba un rango de 1.000-1.500 mil ton y debajo de los 1.58.757 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 12.000 contratos de maíz

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras ante la baja pasada a pesar de la presión que ejerce la mejor condición de los cultivos de invierno

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de invierno está en un 62% en la categoría de bueno a excelente, subiendo un punto respecto de la semana previa cuando el mercado esperaba una mejora. El año pasado a la misma fecha estaba en el 44%.

+ El trigo de primavera está sembrado en un 77%, avanzando 23 puntos en la semana y debajo del 84% del año pasado pero arriba del 51% de promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 39% emergido frente al 47% del año pasado y el 25% del promedio.

+ Hoy el USDA publicara su informe mensual con datos de producción de trigo de EE.UU.

+ Para el informe mensual del USDA del martes se espera que aumenten los stocks finales de EE.UU. de trigo 15/16 desde los 976 millones de bushels a 981 millones (26,70 millones de toneladas) en promedio por los analistas.  Para el ciclo 16/17 se espera en promedio 997 millones de bushels (27,13 millones de toneladas).

+ Para el informe mensual del USDA del martes se espera una producción de trigo total 2016 de Estados Unidos en promedio de 1.981 millones de bushels (53,91 M ton), debajo de los 2.052 millones del año pasado. Del total el trigo total de invierno se proyecta en 1.384 M bushels (37,67 M ton), debajo del volumen respecto del 2015.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 239,77 M ton de stocks finales de trigo 2015/16 arriba de los 239,26 M ton del reporte anterior. Para el 2016/17 se esperan 242,98 M ton en promedio

+ Los cultivos de trigo en EE.UU. están en buenas condiciones y presiona a los futuros en Chicago a pesar que se espera una menor cosecha

+ En Kansas las condiciones de los cultivos son buenas, así como lo confirmara el tour de la semana pasada

 

+ El tour de Kansas dijo que las recientes lluvias ayudaron a los cultivos de trigo de invierno a recuperarse del daño de la sequía y los episodios de heladas.

+ Alrededor del 52% de la cosecha de trigo de invierno en Kansas fue considerada en estado bueno o excelente al 1 de mayo, casi el doble del total del año anterior y el más alto para la fecha desde el año 2012.

+ ROEs: en el día de ayer se autorizaron 145 ton de trigo pan, acumulando 2,19 M Ton en el 2016

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas,  ante la expectativa de excelentes rendimientos en la cosecha de invierno, tanto en Estados Unidos como en Europa y las regiones productoras de Rusia

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 467.119 ton cuando el mercado esperaba un rango de 200-400 mil ton y arriba de los 355.757 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 4.500 contratos de trigo

CIERRE AL	09/05/2016
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var usd	TRIGO	Var usd
CBOT	374,3	-2,8	144,8	-3,2	164,2	-2,3
FOB MIN	386,0	-3,0	175,0	-2,0	200,0	0,0
FAS TEORICO OF	253,1	0,8	156,5	-1,5	180,7	0,4
FAS MERCADO	256,6	1,4	196,8	0,0	168,7	0,0
Datos en dolares oficiales