Desayuno con AGRO 09/12/16

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 09/12/2016 a las 8:35 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	379,3	1,9	MALASIA – PALMA	696,2	-10,2
CBOT ACEITE	817,9	1,1	DALIAN – SOJA	605,8	-3,5
CBOT HARINA	347,8	3,4	DALIAN -MAIZ	220,7	0,1
CBOT MAIZ	137,3	0,9
CBOT TRIGO	143,6	0,0
FTSE EUROPA	0,19%		DÓLAR/EURO	1,0596	-0,19%
HANG SENG	-0,44%		DÓLAR/YUAN	6,9051	0,35%
NIKKEI	1,23%		ORO LONDRES	1168,9	-2,15
S&P	0,22%		PETROLEO BRENT	54,22	0,33

 

NOTICIAS

–         INTERNACIONALES

Los presupuestos 2017 y el precio de los cultivos señalan cambios a la soja con menos retornos: Las actuales ofertas de entrega 2017 para el centro de Illinois están cerca de $ 10 por bushel para la soja mientras que el maíz está cerca de $ 3.60 por bushel. Con esos precios, la soja se prevé que sea alrededor de $ 80 por acre más rentable que el maíz, una señal fuerte para cambiar de acres de maíz a la soja. Con el aumento de las siembras de soja 2017, la consideración de precios debería estar dado por la producción en los acres adicionales, mitigando de esta manera algunos riesgos asociados con la disminución de los precios de la soja. Los retornos para el 2017 prevén que sea baja. Los precios del maíz necesitan acercarse o exceder $ 4.00 por bushel para la situación financiera que se estabilice en el cordón  maicero. Los presupuestos de maíz y soja para las tierras agrícolas de alta productividad en el centro de Illinois se muestran en la Tabla 1 del artículo. Los rendimientos y costes de la tabla 1 provienen de los presupuestos 2017 de Illinois de cultivos en septiembre de 2016. Los precios, sin embargo, difieren de los presupuestos de los cultivos 2017. Durante la última semana de noviembre del 2016 los precios llegaron a $ 3.60 por bushel de maíz y $ 10.00 por bushel para la soja. Fuente: Farmdoc Daily http://farmdocdaily.illinois.edu/2016/12/2017-crop-budgets-and-current-prices-say-switch.html

China recorta la estimación de uso de maíz: Los oficiales chinos revisaron a la baja sus previsiones de utilización de maíz nacional, y el aumento de las expectativas de las importaciones de sorgo, lo que sugiere que el abandono de maíz no será tan rápido como se pensaba anteriormente. El Centro Nacional de Información de Granos y Aceites de China recortó su estimación para 2016-17 el consumo de maíz por 2 millones de toneladas, a 197 millones de toneladas. Esto una suba de 21% año respecto del año pasado, pero China tiene un largo camino por recorrer para bajar sus inventarios de maíz, y cualquier disminución de la producción perjudicará el consumo. La rebaja fue el resultado de un ajuste a la utilización prevista de maíz en la alimentación animal, lo que sugiere la sustitución con otros granos. El grupo vio agricultores chinos todavía girando al sorgo y cebada como un sustituto de maíz con alto precio, la demanda global forrajera también en desaceleración. Fuente: Agrimoney http://www.agrimoney.com/news/china-cuts-corn-use-forecast-noting-resilient-sorghum-imports–10247.html

La sequía en Argentina empieza a preocupar a los productores y al mercado: Los productores de Argentina están cada vez más preocupados por la sequía en desarrollo en las áreas de producción del centro y sur de Argentina. Las principales áreas de preocupación son las provincias de Buenos Aires, La Pampa, sur de Santa Fe y el sur de Córdoba. Es la región principalmente de maíz de Argentina. El clima en Argentina fue húmedo en general durante el mes de octubre, pero se volvió seco durante noviembre y ahora el pronóstico para el clima más seco que de costumbre durante el mes de diciembre también. Actualmente en Argentina aproximadamente el 45% de la cosecha 2016/17 de maíz se sembró en comparación con un promedio de alrededor del 54%. Se espera que siembren 4,3 millones de hectáreas de maíz en 2016/17. El maíz en Argentina se plantó en dos fases. La primera fase se plantó durante septiembre y octubre y reanudan la segunda fase de la siembra durante diciembre y enero. Fuente: Soybean and Corn Advisor http://www.soybeansandcorn.com/news/Dec8_16-Dryness-in-Argentina-Begining-to-Worry-Farmers-and-Market

 

–         LOCALES

Según CREA las empresas del agro están “más optimistas para realizar inversiones”: Las empresas del sector de la agricultura, ganadería y lechería manifestaron su “optimismo y las buenas expectativas” para realizar inversiones en el país, según una encuesta realizada entre sus miembros asociados por Consorcios Regionales de Experimentación Agrícola (CREA). La encuesta se realizó entre el 1 y el 15 de noviembre de 2016, fue contestada por 1158 empresarios y 208 asesores CREA, y 56% de ese total consideró que “es un buen momento para invertir”. La entidad destaca que ese porcentaje de optimismo “representa el valor máximo” desde que se realizan estos informes cuatrimestrales desde 2012, sobre expectativas y evolución del sector. Fuente: Infocampo

Productores facturaran usd 2.000 millones más en 2017: La cosecha de granos en Argentina podría crecer, al cierre de la campaña 2016/17, a 122 millones de toneladas, lo que significa un crecimiento del siete por ciento respecto al último ciclo.  Con un escenario de precios estables, esto implicaría que tanto los ingresos de los productores como las exportaciones se incrementen en unos dos mil millones de dólares, según el economista Juan Manuel Garzón, del Ieral de Fundación Mediterránea. Estas estimaciones están incluidas en un informe elaborado por Garzón en el que hace referencia a cómo los precios de las commodities están resistiendo las presiones bajistas de los mercados, lo que alienta expectativas positivas a futuro. Fuente: Agrovoz

En noviembre se registró el mayor ingreso de camiones a Rosario en 15 años: «Cuando la actividad industrial ha registrado su novena caída consecutiva, queda claro: el brote verde está en el campo”, asegura la Bolsa de Cereales de Rosario (BCR) en uno de los artículos que forman parte de su Informativo Semanal y en el que puntualmente hace referencia a un derrame concreto: el mayor movimiento de camiones. El trigo, liberado de las trabas para exportar que tenía desde el 2007, es la estrella: sólo en noviembre, ingresaron a las terminales del Up River de Rosario un total de 18.113 camiones cargados con trigo, la mayor cifra para un mes de noviembre en, al menos, 15 años.  Principio del formularioPrincipio del formularioPrincipio del formularioFuente: Edición Rural

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras luego de la baja de ayer ante el posicionamiento al informe del USDA que se conocerá hoy

+ Los futuros de aceite de palma en Malasia operaron con bajas por toma de ganancias luego de las pasadas subas pero sin contagiar al aceite de soja. En China los precios del poroto estuvieron para abajo

+ En la jornada previa hubo bajas de precios de la soja por la caída de los mercados asiáticos y comentarios de que el presidente electo Trump podría bajar los requerimientos para el uso de biocombustibles

+ Hoy se espera la publicación del informe mensual del USDA a las 14 hs argentina.

+ Para el informe mensual del USDA de hoy se espera que bajen los stocks finales de EE.UU. de soja 16/17 desde los 480 millones de bushels a 470 millones (12,79 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 81,31 M ton de stocks finales de soja 2016/17 levemente por debajo del reporte anterior de 81,53 M ton

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de soja 2016/17 de 102,24 M ton vs. las 102 M de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 56,62 M ton vs. las 57 M del informe anterior.

+ Los precios de la soja en el Golfo están a usd 400 por ton, mientras que en Brasil el precio es de usd 403 por ton y las ventas en Argentina están a usd 395 por ton. SE espera que los precios de Sudamérica bajen cuando aumente la cosecha

+ Hay pronósticos de clima seco en Argentina para las próximas dos semanas

+ La Aduana de China reporto que las importaciones de soja durante noviembre totalizaron las 7,84 M ton, aumentando un 6% respecto de noviembre pasado y un 50,5% arriba de octubre. El incremento anual se atribuye a la molienda que está recuperando stocks, mientras que el aumento mensual fue debido a los retrasos que se observaron en octubre

+ La Conab estima que la producción de soja de Brasil 2016/17 será de 102,45M ton, aumentando 7% respecto del año anterior.

+ El reporte de exportaciones semanales de soja de ayer aumento un 10% respecto de la semana pasada. Las ventas a China aumentaron un 55,3% respecto de la semana previa. El acumulado de ventas de exportación esta u n 47% de la proyección del USDA frente al promedio de los últimos cinco años del 40%.

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la siembra de soja es del 57,6% a  nivel nacional, aumentando 11,6% en la semana pero todavía con un retraso de 1311% respecto del año anterior a la misma fecha. Se proyecta una cobertura de 19,6 M ha, bajando un 2,5% respecto del ciclo anterior

+ ROEs: en el día miércoles se autorizaron 6.900 ton de subproductos de soja, acumulando 28,21 M de Ton en el 2016. Se autorizaron 12.077 ton de aceite de soja, acumulando 5,65 M de Ton en el 2016. Se autorizaron 1.342 ton de poroto de soja, acumulando 8,62 M de Ton en el 2016

+ En la jornada de ayer los futuros en Chicago cerraron con bajas, por toma de ganancias antes del informe del USDA y con mejores pronósticos para las regiones productoras de Argentina. También hubo baja en los mercados de aceites vegetales que presionaron al mercado

+ En el reporte semanal de exportaciones de soja se informaron ventas por 1.461.700 ton, cuando el mercado esperaba un rango de 800-1.600 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 1.399.000 toneladas

+ EL USDA informó que los exportadores vendieron 136.000 toneladas de soja a destinos desconocidos para el ciclo 2016/17

+ Se estima que los fondos vendieron 15.000 contratos de soja, vendieron 4.000 contratos de harina y vendieron 8.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por mejora del petróleo y posicionamiento al informe del USDA de hoy

+ Para el informe mensual del USDA de hoy se espera que suban los stocks finales de EE.UU. de maíz 16/17 desde los 2.403 millones de bushels a 2.413 millones (61,29 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 219,24 M ton de stocks finales de maíz 2016/17 arriba del reporte anterior de 218,20 M ton

+ Se esperan ajustes en los datos de Sudamérica. Para Brasil se proyecta una cosecha de maíz 2016/17 de 84,70 M ton vs. las 83,5 M de la estimación previa, mientras que para Argentina se espera una producción promedio de 36,4 M ton vs. las 36,5 M del informe anterior.

+ Los precios futuros del maíz ayer en Chicago operaron con bajas por el impacto de la caída del etanol.

+ Los precios del etanol bajaron luego que Trump eligiera para la EPA a Scott Pruitt, escéptico al cambio climático que puede cambiar las reglas del uso de biocombustibles

+ El maíz fue presionado por noticias de que Donald Trump nombrará al fiscal general de Oklahoma, Scott Pruitt, jefe de la Agencia de Protección del Medio Ambiente en Estados Unidos. Algunos operadores temen que eso podría limitar la demanda de biocombustibles elaborados con soja y maíz.

+ El reporte de exportaciones semanales de maíz en EE.UU. estuvo arriba de lo esperado por el mercado luego que también se informara un nuevo negocio de maíz estadounidense. En la semana hubo un aumento del 96% respecto de la semana previa y un 45% arriba del año pasado a la misma fecha

+ El clima muestran pronóstico de algunas lluvias en áreas productoras de Argentina pero con pocas lluvias para las próximas dos semanas. En Brasil las condiciones son mejores

+ La Conab estima que la producción de maíz de primera de Brasil 2016/17 será de 27,7 M ton, aumentando 7% respecto del año anterior.

+ El maíz en EE.UU. no le puede perder el terreno a la soja y también encuentra demanda de exportación que ayuda a los precios

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la siembra de maíz es del 48% a  nivel nacional, aumentando 4,8% en la semana pero todavía con un retraso respecto del año anterior a la misma fecha. Se proyecta una cobertura de 4,9 M ha, subiendo un 27% respecto del ciclo anterior

+ ROEs: en el día miércoles se autorizaron 3.108 ton de maíz, acumulando 25,72 M de Ton en el 2016

+En la jornada de ayer el maíz en Chicago cerró con bajas,  por toma de ganancias antes del informe del USDA de mañana y pronósticos de lluvias en las regiones productoras de Argentina

+ El USDA informo que los exportadores vendieron 332.000 toneladas de maíz a Corea del Sur para envío en la campaña 2016/17.

+ En el reporte semanal de exportaciones de maíz se informaron ventas por 1.495.400 ton, cuando el mercado esperaba un rango de 700-1.000 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 761.600 toneladas

+ Se estima que los fondos vendieron 8.000 contratos de maíz en el mercado de Chicago

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con subas, por compras antes del informe del USDA en sintonía con las mejoras de ayer ante noticias alentadoras de demanda

+ Para el informe mensual del USDA de hoy se espera que bajen los stocks finales de EE.UU. de trigo 16/17 desde los 1.143 millones de bushels a 1.139 millones (31 millones de toneladas) en promedio por los analistas.

+ Para el informe mensual del USDA los analistas en promedio esperan para el mundo 248,03 M ton de stocks finales de trigo 2016/17 abajo del reporte anterior de 249,23 M ton

+Los precios futuros del trigo en los tres mercados de EE.UU. operaron ayer con subas luego del informe de clima que muestra en el Monitor de sequía un aumento de las áreas de sequía en EE.UU. que afecta al  cereal

+ El Servicios Meteorológico Nacional emitió el Monitor de Sequia diciendo que el 30% del área de trigo de EE.UU. estaba en sequía. Esto fue un aumento desde el 23% del reporte anterior. Gran parte del área afectada de trigo es en el sudoeste y oeste de Kansas

+ En EE.UU. las planicies del sur están recibiendo algunas lluvias, mientras que el resto del centro y este del país están secas. SE esperan lluvias para el sábado con nieve desarrollándose en el Medio Oeste y en el delta

+ En el pronóstico de 6-10 días se esperan solo lluvias arriba de lo normal para el norte del país

+ El reporte de exportaciones semanales de ayer estuvo arriba de lo esperado por el mercado y de lo necesario para alcanzar las proyecciones anuales del USDA

+ Los precios del trigo continúan presionados por la gran oferta global. En Australia continua la cosecha que será record, mientras que en Canadá se espera una gran producción, subiendo un 15% respecto del año pasado

+ India eliminado el 10% de impuesto a la importación de trigo luego de dos años de sequía que redujo la producción y los stocks del cereal. SE espera que el país pueda importar unas 5M ton de trigo este año comercial que finaliza el 31 de marzo, el máximo desde 2006/07

+ Arabia Saudita está buscando comprar 715.000 ton de trigo en una licitación para entrega desde el 1 de febrero al 10 de abril.

+ Los precios del trigo en el mundo continúan mostrando valores competitivos de Ucrania, mientras que EE.UU. mejora los valores frente a Rusia y Argentina

+ La Bolsa de Cereales de Buenos Aires informo que el avance de la cosecha de trigo es del 40,7% a  nivel nacional, aumentando 11,9% en la semana. Se proyecta una producción de 12,5 M ton, subiendo un 21% respecto del ciclo anterior

+ ROEs: en el día miércoles se autorizaron 62.251 ton de trigo pan, de las cuales 60.720 ton corresponden al ciclo 2016/17, acumulando 3,91 M de Ton en el 2016

+ En la jornada de ayer el trigo en Chicago cerró con subas,  por coberturas de posiciones vendidas y la noticia de que India eliminó el derecho de importación de trigo

+ En el reporte semanal de exportaciones de trigo se informaron ventas por 503.100 ton, cuando el mercado esperaba un rango de 300-500 mil ton, cuando la semana anterior totalizaron 483.500 toneladas

+ Se estima que los fondos compraron 4.000 contratos de trigo en el mercado de Chicago

CIERRE AL	08/12/2016
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var  usd	TRIGO	Var usd
CBOT	377,4	-8,0	136,4	-1,6	143,6	1,7
FOB MIN	394,0	0,0	182,0	-1,0	170,0	0,0