Desayuno con AGRO 05/05/15

Resumen de las cotizaciones más importantes y las noticias relevantes para comenzar la mañana informado.

Claves del MERCADO AGRICOLA

 

COTIZACIONES del 05/05/2015 a las 8:10 hs.

	Precio	VAR usd		Precio	VAR usd
CBOT SOJA	360,6	-0,6	MALASIA – PALMA	591,4	18,3
CBOT ACEITE	716,5	0,7	DALIAN – SOJA	688,3	0,0
CBOT HARINA	347,2	-0,9	DALIAN -MAIZ	399,9	1,0
CBOT MAIZ	139,9	-1,4
CBOT TRIGO	171,2	-1,2
FTSE EUROPA	0,41%		DÓLAR/EURO	1,113	-0,13%
HANG SENG	-1,31%		DÓLAR/YUAN	6,2063	-0,04%
NIKKEI	0,06%		ORO LONDRES	1187,4	11,45
S&P	0,00%		PETROLEO BRENT	66,89	0,44

 

NOTICIAS

• INTERNACIONALES

 

Reservas de dos años de stocks de maíz: Los ganaderos y otros consumidores finales de maíz deberían considerar almacenar uno a dos años de granos frente a cualquier reversión de las cosechas, advirtió Bryan Doherty de Stwart-Peterson. “Comenzando la temporada de siembra del cereal, es importante ver a que niveles eta operado el maíz, usd 3,75 el físico, usd 3,80 el nuevo, un poco debajo para el maíz viejo”, apunto Doherty en su informe diario sobre mercado. “ Mirando esos niveles de precios se preguntó: Cuando más de baja de precio vamos a tener? Si yo sería un consumidor ganadero o tambero, 50 centavos, 75 centavos, porque no aprovechar? Comenzar a comparar ahora, tomando alguna propiedad de las existencias y si los preciso vuelve a bajar, tomar existencias adicionales. Debemos mirar uno o dos años porque en algún punto, algo puede ocurrir y cambiar todo el cuadro de oferta. SE tiene que tomar ventaja de los precios bajos cuando se puede. Es una proposición valida”. No existe una gran competencia actualmente por parte de los compradores de maíz a esta época, simplemente porque hay amplias existencias, pero eso no significa que los productores ganaderos deben continuar esperando. Fuente: Agweb

El sorgo es todavía una opción para el 2015: A pesar de las condiciones de sequía que enfrenta algunos productores de Dakota de Sur esta primavera, hay cultivos que pueden sobrevivir, según explico Ruth Beck, especialista agrónoma de SDSU Extensión. “los cultivos tolerantes a la sequía como el grano de sorgo o el mijo puede ayudar a los productores a cubrir parte de su riesgo”, dijo. El sorgo es un grano de temporada calidad, como el maíz, y se considera relativamente tolerante a la sequía o altas temperaturas. “Mientras que el sorgo requiere 6,5 pulgadas de humedad para tener el punto necesario para producir el grano, la producción con humedad adicional es muy eficiente, acumulando cerca de 500 pounds el grano o cerca de 9 bushels por acre/pulgada”, dijo en relación a un documento escrito por un especialista en plantas. Fuente: AG Professional

El mercado de maíz dependerá de la demanda mundial en el 2015, Rabobank: Con la definición de la cosecha de maíz en Brasil, el mercado pasa a estar predominantemente direccionado a la evolución de los trabajos estadounidenses. Según las proyecciones de Rabobank, se espera que el área de maíz en Estados Unidos se aproxime a 36,1 M hectáreas, un 7,2% superior al año anterior. Por el momento, la siembra continua lenta en función del exceso de humedad. Así, hasta abril, apena el 12% del área había sido sembrada ante un promedio del 18% de los últimos cinco años. Con tres a cuatro semanas para que las productividades comiencen a ser impactadas por los retrasos en la siembra, todavía hay tiempo para la implantación. Así, el mercado espera mayor definición de las productividades para dar dirección a las cotizaciones. Después de los datos publicados el 31 de marzo por el USDA, las cotizaciones internacionales sufrieron fuertes bajas, estableciendo un nuevo contexto frente al inicio de las siembras en EE.UU. Fuente: Safras & Mercado

 

• LOCALES

 

Cambio estructural en el mercado de arrendamientos agrícolas: Los valores negociados en el mercado de arrendamientos agrícolas están registrando este año un ajuste importante en la mayor parte de las regiones productivas (salvo en los mejores ambientes de la zona núcleo pampeana, donde las reducciones son sustancialmente inferiores). “Ya no trabajamos más con Margen Bruto sino con Margen Neto. En otros tiempo podíamos dejar de considerar el impacto impositivo y financiero, pero actualmente, con precios tan bajos de los granos, quedaríamos fuera del negocio si no lo hacemos”, indicó un empresario agropecuario que tiene base en Entre Ríos, según un artículo de InfoCREA. El operador agrícola explica que el costo impositivo –integrado por tributos nacionales como el “Impuesto al Cheque” y provinciales como Ingresos Brutos, entre otros– representa actualmente un costo de 27 u$s/ha. Y el costo financiero, a pesar de que la empresa es conservadora al respecto, requiere una suma de 28 u$s/ha. Fuente: Valor Soja

Fracaso la paritaria de aceiteros: La paritaria de los trabajadores aceiteros sigue trabada tras la conciliación obligatoria que venció hoy y el gremio llamó a un paro que hace peligrar el ingreso de dólares de la soja. “Las negociaciones fueron un fracaso”, dijo el secretario gremial, Edgardo Quiroga, a Infocampo. Los sindicalistas reclaman 42% de aumento que eleve el salario mínimo a $14.931, mientras que los empresarios ofrecieron un 24% más una suma fija de $ 2000. Fuente: Edición Rural

Reducirán los pagos de ganancias para los que ganen hasta $ 25.000 brutos: El Gobierno nacional anunció este lunes un esquema de reducción en los pagos del Impuesto a las Ganancias para los asalariados que ganen hasta $25.000 en bruto. La medida representará una mejora en el ingreso de bolsillo de entre 4% y 6% y alcanzará a 7 de cada 10 asalariados que pagan el tributo. La iniciativa fue presentada por el ministro de Economía, Axel Kicillof, durante una conferencia de prensa, aunque todavía no detalló la metodología de cálculo para medir el impacto sobre cada salario en particular. El Administrador Federal, Ricardo Echegaray, afirmó que entre hoy y mañana se dará a conocer una tabla definida para calcular las rebajas que se consolidarán con una resolución general de la AFIP y se instrumentarán a través de cambios en las deducciones del impuesto. Fuente: La Nación

 

CLAVES DEL MERCADO

SOJA

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por la presión del buen avance de la siembra en Estados Unidos y el clima. Una nueva suba del aceite de soja es el que limita las bajas

+ Los futuros de aceite de palma en Malasia están operando con subas por contagio con la soja y a la expectativa de mayor demanda

+ LA soja está sembrado en un 13%, arriba del 5% del año pasado y del 9% de promedio de los últimos cinco años. El avance estuvo arriba del rango promedio esperado por el mercado del 11% pero dentro del rango de 9-15%

+ Los precios de la oleaginosa encontraron soporte con subas que recuperaron las pedidas del viernes por compras motivadas en la suba de los futuros de aceite de soja e ideas de que los productores estadounidenses no cambiaran acres de maíz a soja

+ El clima permite al avance de la siembra gruesa, comenzando por el maíz que desalienta a cambiar por soja a pesar de los mejores precios de esta ultima

+ El Mercado está siguiendo la situación de conflicto en Argentina. No se llegó a un acuerdo entre las partes y continúa el paro de aceiteros

+ Las inspecciones de embarque de soja fueron inferiores a la semana previa pero dentro de lo esperado por el Mercado. El reporte fue tan solo el 55% de la semana previa pero más del 71% del año pasado a la misma fecha. El acumulado esa un 11% arriba del 2014.

+ Las exportaciones de soja de Brasil en abril se estimaron en un Nuevo record de 9,1 M ton, arriba del anterior record de 7,9 M ton en abril del 2013. Las exportaciones a China solo se estiman en 7,2 M ton, también un record.

+ Los importadores estuvieron roleando negocios o retrasando embarques, en mayo se espera otro mes de gran volumen, sin embargo, los valores domésticos de la harina de soja en China continua débiles y los márgenes de molienda negativos

+ Comentarios de Mercado que Sinograin de China esta buscando aceite de soja de Sudamérica

+ Según el mercado, la UE compró 2 barcos de soja estadounidense

+ Hoy la firma Informa publicará sus estimaciones de producción mundial y de Estados Unidos antes del informe oficial del USDA que se publicara el próximo 12 de mayo con la primera proyección de la cosecha 2015/16.

+ En la jornada anterior los futuros en Chicago cerraron con subas, tras los favorables datos de exportaciones reportados para fines del mes pasado y compras de cobertura. Los avances en las tareas de implantación de maíz atenúan los rumores de una posible preferencia por plantar soja.

+ Las inspecciones de exportaciones de soja estadounidense totalizaron 172.066 ton cuando el mercado esperaba un rango de 110-300 mil ton y debajo de los 311.622 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos compraron 7.000 contratos de soja, compraron 2.000 contratos de harina y compraron 8.000 contratos de aceite

 

MAIZ

+ La rueda nocturna de Chicago está operando con bajas, por el buen avance de la siembra del cereal en Estados Unidos, alcanzando casi un record en una semana. Además el clima acompaña para que continúe la implantación

+ El maíz está sembrado en un 55%, avanzando 36 puntos en la semana y arriba del 28% del año pasado y del 38% de promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 9% emergido frente al 6% del año pasado y el 12% del promedio.

+ El avance de la siembra estuvo dentro del rango esperado por el mercado pero arriba del promedio del 50%

+ El este del cordón maicero muestra un avance de siembra más lento y algunas áreas del sur podrían dejar de sembrar para cambiar a soja.

+Hay productores de Iowa e Illinois que reportaron del 60% al 80% de sus intenciones de siembra de maíz ya implantados

+ Lluvias dispersas en el Medio Oeste y en las planicies y pronósticos de más en los próximos días presiona sobre las cotizaciones

+ Algunas lluvias interrumpieron las actividades de siembra pero el progreso registrado en el informe de ayer mostro un importante avance.

+ El brote de gripe aviar mantiene expectante al mercado en cuando a la demanda del cereal. Mientras que fueron destruidas millones de aves a nivel nacional, el número afectado permanece como un pequeño porcentaje sobre el total de la población.

+ SE están perdiendo negocios de exportación de aves. Tyson Foods, líder en la producción de pollos, informo perdidas en sus negocios de exportación debido al brote de gripe aviar que afecta a los precios

+ Las inspecciones de embarque de maíz fueron debajo de la semana previa pero dentro del pronóstico esperado por el mercado. El acumulado de los embarque eta en el 94,75% del año pasado.

+ En la jornada anterior el maíz cerró con bajas, por ventas especulativas y expectativas de que el reporte de avances de siembra del USDA muestre un marcado avance en las tareas a pesar de las complicaciones que implicaron lluvias durante el fin de semana a lo largo del Medio Oeste.

+ Las inspecciones de exportaciones de maíz estadounidense totalizaron 1.051.078 ton cuando el mercado esperaba un rango de 800 mil a 1,25 M ton y debajo de los 1.293.996 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 4.000 contratos de maíz

 

TRIGO

+ La rueda nocturna de Chicago está operando bajas, por mejora en la condición de los cultivos y los pronósticos climáticos que son alentadores. Comienza un tour por las regiones productoras del trigo de invierno que dará una mejor idea de las condiciones. El mercado espera el resultado de una licitación de compra de Egipto.

+ El reporte semanal del estado de los cultivos señaló que el trigo de invierno está en un 43% en la categoría de bueno a excelente, subiendo 1 punto respecto de la semana previa y dentro de lo esperado por el mercado y arriba del 31% del año pasado a la misma fecha. Por otra parte, el 43% del cereal esta espigado frente al 27% el año pasado y el 34% del promedio.

+ La mejora de las condiciones también se reflejan en los rankings del trigo duro colorado de invierno en los estados de Kansas y Oklahoma.

+ El trigo de primavera está sembrado en un 75%, avanzando 20 puntos en la semana y arriba del 25% del año pasado y del 40% de promedio de los últimos cinco años. El cereal esta un 30% emergido frente al 7% del año pasado y el 16% del promedio.

+ Los precios del cereal están presionados por las nuevas lluvias en las Planicies y los pronósticos que ayudaran a los cultivos para la etapa final de desarrollo

+ Los Crop scouts dijeron que las lluvias llegaron demasiado tarde para incrementar la población de plantas de trigo pero puede tener impacto en el tamaño del grano.

+ El dólar opero con subas por segunda jornada consecutiva e impacto en el mercado pero continúa debajo del nivel de dos semanas atrás

+ Esta semana comienza el crop tour anual del Consejo de Calidad del trigo en los campos de Kansas, Oklahoma, Nebraska y Colorado. El grupo emitirá su pronóstico en Kansas el 7 de mayo.

+ GASC de Egipto lanzo una licitación el lunes para comprar un volumen no especificado de trigo de los oferentes mundiales para embarque del 16 al 25 de junio

+ Hay buena humedad en las regiones productoras del Mar Negro cada 3 a 5 días con moderadas temperaturas. La UE experimenta humedad normal en las regiones productoras, igual que las regiones de trigo de China

+ A esta época, solo hay preocupación pro el trigo en las áreas que puede impactar el fenómeno El Nino, impactando en los cultivos de Australia. Las temperaturas del Océano Pacifico continúa aumentando las probabilidades de la realización del evento.

+ La demanda de exportación del trigo estadounidense se muestra más tranquila por la cancelación de negocios actuales y roleo a la nueva cosecha.

+ La pérdida de competitividad por un dólar apreciado en conjunción con la preferencia por importar el cereal de otros orígenes deprime aún más las cotizaciones.

+ Se sigue de cerca la evolución de la campaña en Rusia, cuya producción de invierno saldría al mercado a mediados de año con ventaja en precios de efectivizarse una disminución en los derechos de exportación para trigo, hecho que se espera suceda antes de fines de junio.

+ En la jornada anterior el trigo en Chicago cerró con bajas, por nuevas ventas de los fondos antes la amplia oferta que se prevé a partir de una mejora en los rindes gracias a lluvias que se esperan para los próximos días en la región de las planicies.

+ Las inspecciones de exportaciones de trigo estadounidense totalizaron 325.930 ton cuando el mercado esperaba un rango de 400-600 mil ton y debajo de los 549.929 ton del informe anterior

+ Se estima que los fondos vendieron 1.000 contratos de trigo

CIERRE AL	04/05/2015
Mercados	SOJA	Var usd	MAIZ	Var usd	TRIGO	Var usd
CBOT	361,2	5,3	141,2	-0,4	172,4	-0,3
FOB MIN	368,0	-4,0	165,0	-1,0	228,0	0,0
FAS TEORICO OF	222,2	-4,9	114,9	-0,7	156,2	0,0
FAS MERCADO	215,5	0,6	106,6	0,0	110,0	1,1
Datos en dolares oficiales